8/28- 장국장 모닝리포트
26년 8월 28일
글자 크기
美 업종별 히트맵
반도체
+4.42%
소프트웨어
+3.97%
은행
-0.77%
온라인서비스
-0.77%
제약
-1.25%
백화점
-1.5%
무선통신
+0.4%
전화·소형장치
+0.36%
반도체장비
+0.6%
상승 2,152
보합 216
하락 2,538
08-27(목) 뉴욕증시 마감 기준
SECTION 01
오늘의 핵심 3줄 요약
1엔비디아 매출 +70% 가이던스에 나스닥 +1.57%…상승은 기술주 한 업종에 쏠렸다
1
엔비디아 매출 +70% 가이던스에 나스닥 +1.57%…상승은 기술주 한 업종에 쏠렸다
S&P500 11개 업종 중 기술(IT)만 +3.40% 오르고 나머지 전 업종이 하락, 상승 종목(2,152개)보다 하락 종목(2,538개)이 더 많은 좁은 장세였다.
2오늘 밤 23시 케빈 워시 의장 첫 잭슨홀 연설, 9월 금리 향방의 최대 변수
2
오늘 밤 23시 케빈 워시 의장 첫 잭슨홀 연설, 9월 금리 향방의 최대 변수
미 10년물 국채금리 4.68%대·WTI 83.53달러로 동반 상승한 가운데, 연준 의장 취임 후 첫 데뷔 연설의 톤에 따라 국채금리·환율·유가 방향이 갈릴 전망이다.
3국내 신용잔고 3주새 +5.7조 급증, 개인 최근 2일 4.2조 순매도
3
국내 신용잔고 3주새 +5.7조 급증, 개인 최근 2일 4.2조 순매도
레버리지 부담이 커진 가운데, 외국인 파생 누적수급은 6월말 -3만6105계약에서 8/27 기준 -103계약까지 축소되며 균형을 회복하는 조짐이다.
국내장 투자 점수
47
/100
리스크 우위
완전 리스크
완전 호재
5
호재
3
관망
3
부담
관전 포인트
오늘 밤 23시 잭슨홀에서 워시 의장이 첫 데뷔 연설에 나선다. 톤 하나로 국채금리·환율·유가 방향이 갈리며, 다음 주 초반 국내증시 흐름의 분수령이 될 전망이다.
SECTION 02
오늘의 이슈 브리핑
호재
5건
엔비디아 2028년 매출 +70% 가이던스로 AI 투자 우려 해소, 세일즈포스·크라우드스트라이크 실적 서프라이즈로 SW·보안株 동반 급등, 美 고용지표 견조에 비트코인 ETF 자금 유입까지 겹쳤다
92
엔비디아 2028회계연도 매출 성장률 +70% 가이던스 제시, 시장 예상(44~45%) 큰 폭 상회 — AI 인프라 투자 둔화 우려 해소, 레이먼드제임스 목표가 352→515달러 등 상향 잇달아
85
세일즈포스(+22.58%)·크라우드스트라이크(+20.50%)·옥타(+28.63%) 실적 서프라이즈 — S&P500 IT섹터 +3.40% 견인
65
美 신규 실업수당 청구 20.3만건, 예상(20.8만) 하회하며 2주 연속 감소 — 고용시장 안정 확인
55
비트코인 현물 ETF 8거래일 연속 순유입(누적 약 28억달러) — 코인베이스 등 암호화폐 관련주 동반 강세
50
젠슨 황 CEO, 실적 콜에서 보안 이슈를 반복 언급 — 국내 보안株(안랩 등) 테마 부각 기대감 [국내·더 워룸]
변수
3건
오늘 밤 잭슨홀 워시 연설이 최대 변수, 야간선물은 SOX·MSCI한국지수와 반대로 하락하며 괴리를 보였고, 마벨테크는 호실적에도 주가가 밀렸다
88
오늘 밤 23시 케빈 워시 연준의장 첫 잭슨홀 연설 — 9월 금리인상 가능성 34% 반영, 톤에 따라 국채금리·환율 방향 결정
78
야간선물 -0.73% vs MSCI한국지수 +1.65%·필라델피아반도체 +2.33% 괴리 — 전일 급등 부담·차익실현 경계 신호
58
마벨테크 데이터인프라 매출 +37%·AI수주 견조에도 주가 시간외 하락 — 반도체 밸류에이션 눈높이가 이미 높아진 신호
리스크
3건
금리·유가 동반 상승에 반도체 관세 검토 보도까지 겹쳤고, 국내 신용잔고는 3주새 5.7조나 불어나 레버리지 부담이 커졌다
80
美 10년물 국채금리 4.68%대·WTI 83.53달러(4거래일만 반등) — 美가 이란과의 종전 MOU 복귀에 관심 없다는 뜻을 전하며 지정학 긴장 재부각
72
트럼프 행정부, 수입 반도체 고율관세 부과 방안 검토 보도(폴리티코) — 국내 반도체 수출주 정책 리스크
65
국내 신용잔고 8/5~8/26 +5조6986억 급증 — 레버리지 부담 확대, 되돌림 시 변동성 확대 우려 [국내·더 워룸]
SECTION 03
미국장 HOT·COLD
🔥 HOT SECTOR (美)
기술(IT)
+3.40%
간밤 상승 마감한 섹터는 기술(IT) 1개뿐이었음 — S&P500 11개 업종 중 기술만 올랐고 나머지 전 업종은 하락 마감
❄️ COLD SECTOR (美)
필수소비재
-1.50%
국채금리·유가 동반 상승으로 방어주 매력이 약해지며 필수소비재에서 자금 이탈이 나타났다
헬스케어
-1.10%
기술주로의 쏠림 속 헬스케어가 상대적으로 소외되며 가치주 전반의 약세 흐름과 궤를 같이했다
임의소비재
-1.02%
美 소비 양극화(K자형 소비) 우려가 지속되며 임의소비재 모멘텀이 상대적으로 약했다
SECTION 04
국내 핵심전략
유망 섹터
긍정 흐름
TOP 1
HBM·메모리 반도체
88
엔비디아 2028년 매출 +70% 가이던스로 HBM 수요 신뢰도가 재확인됐다 — 전일 이미 급등한 만큼 시초가 추격보다 9시 이후 외국인 현물 수급을 확인한 뒤 분할 매수로 접근한다.
BUY
BUY
HOLD
TOP 2
전력기기·AI 인프라
78
AI 데이터센터 병목이 GPU에서 전력·기판·네트워크로 옮겨가는 중이다 — 최근 이미 급등한 구간인 만큼 추격매수보다 눌림목 위주로 대응한다.
HOLD
BUY
BUY
TOP 3
사이버보안
70
젠슨 황 CEO가 실적 콜에서 보안 리스크를 반복 언급했고 크라우드스트라이크·옥타가 실적 서프라이즈로 급등했다 — 국내 보안株도 순환매가 유입되면 모멘텀 주도 가능성을 주시한다.
BUY
HOLD
주의 섹터
경계 흐름
코스닥 고PER 성장주
국채금리 4.68%·유가 83달러대로 밸류에이션 확장 여력이 제한된 구간이다 — 코스피 대형주 수급을 먼저 확인하고 코스닥은 관망 우위로 접근한다.
신현식의 단타 픽
고변동 공략주
SK하이닉스(000660)
간밤 필라델피아 반도체지수 +2.33%에 이어 오늘 장초반 갭 변동성 확대 가능, 단기 대응 종목
저변동 스윙주
SK텔레콤(017670)
AI 데이터센터·통신인프라 수혜 기대주로 상대적 낙폭이 작아 스윙 대응에 무난
오늘의 투자 아이디어
AI 서버 2차 순환매 후보 — 반도체 다음은 기판·MLCC
- 엔비디아 실적콜에서 AI 데이터센터 병목이 GPU에서 전력·기판·네트워크로 옮겨가고 있다는 진단이 나왔다
- 마벨테크 등 데이터인프라 업체도 AI 서버향 수주가 견조하다고 확인했다
- 반도체 대형주 차익실현이 나올 경우 기판·MLCC로 2차 순환매가 유입될 가능성이 국내 증권가에서 거론된다
이수페타시스(007660)
삼성전기(009150)
SECTION 05
이번 주 주요 일정
글로벌 주요 일정
8/28(금) 23:00 케빈 워시 연준의장 첫 잭슨홀 연설
上
취임 후 첫 데뷔 연설로, 9월 금리인상 가능성(34% 반영)과 장기금리 상승 흐름에 대한 언급 여부가 핵심 관전 포인트다.
9/1(화) 밤 美 8월 ISM 제조업 PMI
中
제조업 경기 방향성을 확인하는 지표로, 예상치를 하회하면 성장 둔화 우려가 재부각될 수 있다.
9/4(금) 밤 美 8월 비농업 고용보고서(NFP)
上
9월 FOMC를 앞두고 고용 지표가 금리 경로에 미치는 영향이 가장 큰 이벤트다.
국내 주요 일정
9/1(화) 8월 수출입동향 발표(산업통상자원부)
中
8월 상순 반도체 수출이 전년 대비 45% 이상 급증한 흐름이 월간 확정치로도 이어지는지 확인하는 자리다.
장국장 모닝 리포트 (2026.8.28 07:40)
본 모닝 리포트는 개장 전 입수 가능한 정보를 바탕으로 작성한 투자판단 참고자료이며, 이를 활용한 투자 결과에 대한 책임은 투자자 본인에게 있습니다.
